Глава Минэкономразвития Орешкин: искренняя кликуша или провокатор?
Дата публикации: 24 июля 2019 года в 10:03.
Категория: Экономика.
Максим Орешкин, министр экономразвития РФ
Свое апокалиптическое предсказание Орешкин высказал в интервью «Эху Москвы» (кстати, показательный выбор СМИ) и поэтому я отправился на первоисточник - на сайт «Эха». Нашел полный текст интервью. Внимательно прочитал. Интервью огромное, лучше почитайте сами потом, кому интересно.
Но в той его части, которая касается кредитов, Орешкин несколько раз упорно повторяет цифру в 1,8 триллиона рублей годового прироста банковских кредитов у населения ни с чем её не соотнося. Проще говоря, федеральный министр экономики пугает аудиторию по простому как грабли методу некоторых сетевых кликуш, а именно - называя только числитель от дроби, забыв назвать знаменатель.
Орешкин берет какую-то «страшную цифру» и тычет в неё пальцем предлагая и нам немедленно ужаснуться. Это принципиально важно: цифра эта (точнее число) обязательно должна быть сферическим конем в вакууме. И её не дай Бог нельзя с чем-либо сопоставлять и увязывать, а то это даст понимание её реального масштаба и помешает правильно ужасаться.
Промежду прочим, позволю и себе пованговать - чем меньше в экономике России будет реальных поводов для кликушества и чем ближе будет 2024 год - нам, (вот совпадение!), будут подбрасывать всё большее число объектов для ужасания.
Из всего что наговорил Орешкин единственный момент про кредиты, где у него было хоть что-то с чем-то соотнесенное - это следующий пассаж, даю прямую цитату: «Теперь к вопросу по кредитам. Здесь есть два аспекта. Есть аспект социальный. Я считаю, очень серьезная социальная проблема. Если посмотреть те данные, которые в конце прошлого года и в начале этого года Центральный банк опубликовал, в 4-м квартале прошлого года треть выдаваемых кредитов была выдана домохозяйствам, людям, в которых платеж, который совершают по этим кредитам люди, превышает 60% их совокупного месячного дохода. Есть такой показатель».
Пожалуйста, запомните эту ссылку министра на исследование Центробанка, чуть позже я расскажу в чем тут соль. Только, в отличие от господина Орешкина, значительно детальнее и менее общегуманитарно.
А пока покажу другое. Вместо километровой простыни с записью речи федерального министра и его намеков на косвенные предпосылки к просрочке (на то, какие МОГЛИ БЫ возникнуть проблемы с выплатами, исходя из декларируемых гражданами доходов), я дал себе труд изучить и свести в таблицу ПРЯМЫЕ (а не косвенные) и не предпосылки, а ФАКТЫ просрочки. Чтобы стал понятен уровень просроченной задолженности в последние месяцы и её динамика.
И что главное - в СООТНОШЕНИИ просрочки с общим объемом задолженности. А не просто как подвешенную в вакууме страшилу по номиналу.
Пришлось попыхтеть. Таблицы на сайте ЦБ месячные. Убрал лишнее и свёл в одну таблицу.
Цифры - интересные. Даже очень. Доля просрочки менее 5%, и НЕ РАСТЕТ. А еще видите, отдельно Ингушетию оставил? Знаете почему? Потому что это - вообще единственный регион России где просрочка изволила превысить 10%! То есть ситуация с кредитами в России не просто нормальная, она равномерно и практически везде нормальная.
Четыре варианта:
1) Если кто-то указует на негативный показатель, чья доля велика и растет - что можно сказать? Молодец, вскрывает страшную правду.
2) Если кто-то указует на негативный показатель чья доля велика, но уже не растет - что можно сказать? Проблема есть, но вроде решается.
3) Если кто-то указует на негативный показатель чья доля мала, но растет - что можно сказать? Проблемы пока нет, но может возникнуть, надо быть внимательными.
4) Наконец, если кто-то указует на негативный показатель чья доля И МАЛА, И НЕ РАСТЕТ - что можно сказать?
Можно (и нужно) сказать: «Чего ты орешь на ровном месте, ПРОВОКАТОР?!»
Теперь об упомянутых выше исследованиях ЦБ не про сложившуюся по факту просрочку и её динамики, а о предпосылках. Не знаю тот ли я нашел пресс-релиз, на который Орешкин ссылается в своем интервью. Но он ровно на эту тему и свежий.
Отмечает ли ЦБ возможные проблемы? Да. Но Регулятор явно сдержаннее, чем перепевки в исполнении Орешкина. Позволю себе процитировать крайне информативный абзац из релиза ЦБ:
«Необеспеченное потребительское кредитование демонстрирует ускоренный рост: на 1 мая 2019 года темп прироста в годовом выражении составил 25,3%. Кредитное качество выдаваемых кредитов остается высоким, что во многом и обусловливает высокий интерес банков к данному сегменту. По поколениям кредитов, сформированным в первой половине 2018 года, доля ссуд с просрочкой более 90 дней на 12-й месяц составляет около 2%, что существенно ниже, чем по поколениям кредитов, сформированным в прошлый период ускоренного роста в 2011–2014 годах (от 3,5% по поколениям IV квартала 2011 года до 8% по поколениям 2013 года)».
В переводе на русский разговорный это означает, что проблемы хоть сколько-нибудь заметные есть как раз таки по старым кредитам. То есть бездумная раздача кредитов кому попало сегодня не только не растет, а ровно наоборот - снижается. То есть «молодые» кредиты как раз более здоровые, менее бездумно выдаваемые чем те, которые выдавались ранее.
В пресс-релизе ЦБ есть один наиболее негативный абзац. И если Орешкин скрывает позитив, то я, в отличие от него, скрывать негатив не собираюсь. Даю цитату того абзаца. Давайте его внимательно его прочтем и проанализируем цифры:
«Однако в последние месяцы рост долговой нагрузки населения по необеспеченным потребительским кредитам ускорился. Коэффициент обслуживания долга (отношение платежей по кредитам к совокупной величине располагаемых доходов всех домохозяйств) на 1 апреля 2019 года составил 8,4%, увеличившись за 12 месяцев на 0,9 процентного пункта. Данные опроса банков показывают, что долговая нагрузка заемщиков растет: в I квартале 2019 года доля выданных кредитов с ПДН2 выше 80% составила 9,7%. Это может означать, что расширение кредитования происходит за счет уже закредитованных групп населения».
ИТАК:
1) Доля дохода домохозяйств, идущая на выплату кредитов в среднем более чем умеренна - 8,4%.
2) Средняя нагрузка за год увеличилась на страшное – аж на 0,9%!
3) Но есть отдельная группа должников с очень плохой ситуацией. Их всего 10%. Но у них выплаты забирают более 80% дохода.
4) А теперь вспомним математику. Сопоставьте пункты 1 и 3. Сопоставили? Кто не смог, подскажу: до какой степени здоровой должная быть ситуация у «оставшегося» абсолютно подавляющего большинства граждан, если в среднем по населению нагрузка жалкие 8%, но при этом в 10% случаев выдачи кредитов нагрузка за 80%!!!
Перевожу на русский уже окончательно:
а) Эти данные железобетонно свидетельствует (если математику еще никто не отменял), что проблема избыточной закредитованности жёстко локализована внутри малого 10-процентного сегмента заёмщиков (10% именно от заемщиков, а не от всего населения даже!). То есть это вовсе не какая-то трагическая история с метастазами по всему телу. Ну так и займитесь этой локализованной проблемой без заполошных криков (кстати, для чего?) на всю Россию.
б) Из этого же пресс-релиза следует, что даже имеющаяся локальная проблема - это лишь эхо от старого недальновидного поведения банков с выдачей кредитов слабым заёмщикам. То есть «хвосты» прежнего поведения, а не характеристика нынешнего.
И что же тогда стоит за общегуманитарным (с минимумом конкретных цифр) и длящимися уже несколько месяцев публичными причитаниями Орешкина, на фоне того, что в реальной реальности именно в эти месяцы доля кредитной просрочки физлиц снизилась уже до 4,8% ?
«Если случайность имеет за собой политические последствия, то надо внимательнее присмотреться к этой случайности». (приписывается И.В. Сталину).
А вот краткое изложение прогнозов Орешкина по теме кредитной нагрузки в РФ:
Твое лицо когда тебя попросят эту «страшную правду» четко и с цифрами аргументировать:
